美证交会急限卖空金融股 措施史无前例　　　　2008年07月17日 08:08北京晨报【大 中 小】 【打印】美国证券与交易委员会(SEC)15日发布紧急通知，定于21日起限制投资机构针对近20家金融业大型上市公司股票的短期卖空行为，以防止上述投机行为进一步加剧投资者恐慌抛售，维持市场稳定。《华尔街日报》评论说，这是证交会针对市场短期卖空行为的一次史无前例的打击措施。　　　　“香气”变味　　　　纽约股市的金融类股票15日再次大幅下挫，前几日连续下跌的美国两大住房抵押贷款融资机构——房利美和房地美股价盘中跌幅均超过26%。　　　　标准普尔500地区银行指数下跌近4%，这一指数两天来的跌幅已经超过11%；而美国银行、美国国际集团、花旗集团等金融类股票拖累道琼斯30种工业股票平均价格指数下跌近1个百分点。　　　　遭市场抛弃的结果，就是股价大幅下跌。总部位于亚特兰大的太阳信托银行公司去年曾被市场传闻为摩根大通公司的收购目标之一，股价一度达到账面价值的1.5倍。随着盈利前景悲观、收购传闻破灭，公司股价今年以来下跌近70%，如今只有账面价值的一半。　　　　克利夫兰国民城市银行本月14日发布公告称，该公司的银行经营状况关键指标——一级资本充足率在同行业中排名最高。然而，这样的利好消息仍然没有抵挡住投资者抛售步伐，公司股价15日继续下跌4.5%，过去一年中跌去近9成。　　　　政府出手　　　　美国证券交易委员会15日紧急出手，准备限制针对部分金融类股票的短期卖空行为，包括房地美、房利美两大房贷机构以及美国银行、汇丰银行、雷曼兄弟、瑞士银行、摩根士丹利和高盛等17家金融类企业。　　　　卖空行为指投资者从经纪公司等处先借入股票，在市场上卖出，未来再从市场上买入股票归还。如果股票价格在投资者卖出后下跌，投资者则可赚取差价。　　　　证交会称，市场信心的丧失将导致恐慌性抛售，而短期卖空行为可能加剧这一情绪。　　　　证交会主席克里斯托弗·考克斯说，这一罕见措施要求做空的投资者必须在空头合约生效前借入股票并如期交割，预计对所谓“裸卖空”，即投资者没有借入股票而直接在市场上卖出的行为构成制约，从而达到稳定市场的作用。　　　　根据证交会规定，限制措施将从21日施行，至29日结束，但可能延长至30天。证交会称，将考虑是否采取针对所有股票的短期卖空打击措施。　　　　徐超(新华社供本报特稿)     原文